• 개요 주식회사 알체라의 2026년 반기보고서 기준 자산총계는 342.3억원, 부채총계는 149.7억원, 자본총계는 192.6억원입니다. • 안정성 현황 자기자본비율은 56.28%이며, 부채비율은 77.69%로 나타났습니다. 차입금의존도는 0.81%이며, 단기차입금은 2.8억원, 장기차입금은 0원입니다. 이자보상배율은 -9.5배입니다. • 유동성 현황 유동자산은 222.6억원, 유동부채는 131.3억원입니다. 유동비율과 당좌비율은 각각 169.55%이며, 현금비율은 46.89%로 나타났습니다. 현금은 61.6억원이며, 영업활동현금흐름은 -51.5억원, 투자활동현금흐름은 -28.6억원입니다. • 수익성 현황 매출액은 47.4억원이며 영업이익은 -75.1억원, 순이익은 -79.0억원입니다. EBITDA는 -75.1억원으로 나타났습니다. 영업이익률은 -158.63%, 순이익률은 -166.88%, EBITDA율은 -158.63%입니다. ROA는 -23.08%, ROE는 -41.02%이며, 금융비용율은 16.71%입니다. • 기간별 변화 추이 매출액은 2026년 1분기(20.0억원) 대비 27.4억원 증가하였고, 2025년 반기(33.6억원) 대비 13.8억원 증가하였습니다. 영업이익은 2026년 1분기(-43.1억원) 대비 32.0억원 감소하였으며, 2025년 반기(-78.2억원) 대비 3.1억원 증가하였습니다. 부채비율은 2026년 1분기(85.7%) 대비 8.01%p 감소하였고, 2025년 반기(69.2%) 대비 8.49%p 증가하였습니다. ROE는 2026년 1분기(-26.0%) 대비 15.02%p 감소하였으며, 2025년 반기(-47.7%) 대비 6.68%p 증가하였습니다. • 활동성 현황 총자산회전율은 0.14회, 매출채권회전율은 1.73회, 재고회전율은 0회입니다. 유형자산은 29.4억원입니다. • 공시 현황 분석기간 동안 발생한 총 공시건수는 30건이며, 이 중 정정공시는 7건입니다. 세부 공시 내역은 다음과 같습니다. - 2026-06-12 [기재정정]주요사항보고서(유상증자결정) - 2026-06-11 [기재정정]주요사항보고서(유상증자결정) - 2026-05-21 증권발행결과(자율공시) (제3자배정 유상증자) - 2026-05-21 증권발행결과(자율공시) (제3자배정 유상증자-전환우선주) - 2026-05-14 [첨부정정]주요사항보고서(자기전환사채매도결정) - 2026-05-13 주요사항보고서(유상증자결정) - 2026-05-13 주요사항보고서(유상증자결정) - 2026-05-13 주요사항보고서(전환사채권발행결정) - 2026-05-13 주요사항보고서(자기전환사채매도결정) - 2026-04-13 주요사항보고서(자기전환사채만기전취득결정)
| 지표 | 2023(1분기) | 2023(반기) | 2023(3분기) | 2023(사업) | 2024(1분기) | 2024(반기) | 2024(3분기) | 2024(사업) | 2025(1분기) | 2025(반기) | 2025(3분기) | 2025(사업) | 2026(1분기) | 2026(반기) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 19억 | 30억 | 41억 | 116억 | 22억 | 57억 | 88억 | 173억 | 9억 | 34억 | 58억 | 148억 | 20억 | 47억 |
| 영업이익 | -50억 | -109억 | -169억 | -185억 | -55억 | -86억 | -120억 | -104억 | -52억 | -78억 | -100억 | -102억 | -43억 | -75억 |
| 당기순이익 | -88억 | -165억 | -239억 | -268억 | -34억 | -96억 | -129억 | -99억 | -52억 | -79억 | -36억 | -25억 | -46억 | -79억 |
| EBITDA | -50억 | -109억 | -169억 | -185억 | -55억 | -86억 | -120억 | -104억 | -52억 | -78억 | -100억 | -102억 | -43억 | -75억 |
| 지표 | 2023(1분기) | 2023(반기) | 2023(3분기) | 2023(사업) | 2024(1분기) | 2024(반기) | 2024(3분기) | 2024(사업) | 2025(1분기) | 2025(반기) | 2025(3분기) | 2025(사업) | 2026(1분기) | 2026(반기) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 총자산 | 520억 | 450억 | 396억 | 362억 | 250억 | 169억 | 154억 | 178억 | 235억 | 279억 | 326억 | 360억 | 331억 | 342억 |
| 총부채 | 261억 | 263억 | 279억 | 280억 | 198억 | 159억 | 169억 | 107억 | 75억 | 114억 | 115억 | 138억 | 153억 | 150억 |
| 자기자본 | 259억 | 187억 | 118억 | 82억 | 52억 | 10억 | -15억 | 71억 | 160억 | 165억 | 211억 | 222억 | 178억 | 193억 |
| 유동자산 | 407억 | 359억 | 315억 | 281억 | 173억 | 97억 | 89억 | 94억 | 156억 | 209억 | 229억 | 246억 | 221억 | 223억 |
| 유동부채 | 44억 | 60억 | 67억 | 266억 | 184억 | 109억 | 131억 | 92억 | 69억 | 108억 | 100억 | 121억 | 134억 | 131억 |
| 재고자산 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 |
| 매출채권 | 18억 | 9억 | 10억 | 28억 | 7억 | 19억 | 21억 | 36억 | 9억 | 24억 | 22억 | 44억 | 26억 | 27억 |
| 현금및현금성자산 | 228억 | 252억 | 39억 | 22억 | 126억 | 43억 | 21억 | 19억 | 94억 | 77억 | 52억 | 100억 | 164억 | 62억 |
| 당좌자산 | 407억 | 359억 | 315억 | 281억 | 173억 | 97억 | 89억 | 94억 | 156억 | 209억 | 229억 | 246억 | 221억 | 223억 |
| 매입채무 | 1억 | 0억 | 0억 | 1억 | 1억 | 1억 | 1억 | 0억 | 0억 | 15억 | 17억 | 48억 | 42억 | 30억 |
| 투자CF | -40억 | 13억 | -147억 | -107억 | 147억 | 151억 | 142억 | 152억 | -10억 | -71억 | -72억 | -34억 | 81억 | -29억 |
| 재무CF | -3억 | -6억 | -8억 | -16억 | -66억 | -63억 | -66억 | -110억 | 135억 | 191억 | 189억 | 186억 | -2억 | 41억 |
| 금융비용 | 38억 | 25억 | 34억 | 49억 | 20억 | 85억 | 85억 | 87억 | 1억 | 4억 | 8억 | 12억 | 4억 | 8억 |
| PPE(유형자산) | 29억 | 24억 | 22억 | 31억 | 26억 | 22억 | 18억 | 25억 | 23억 | 18억 | 27억 | 31억 | 28억 | 29억 |
| 지표 | 2023(1분기) | 2023(반기) | 2023(3분기) | 2023(사업) | 2024(1분기) | 2024(반기) | 2024(3분기) | 2024(사업) | 2025(1분기) | 2025(반기) | 2025(3분기) | 2025(사업) | 2026(1분기) | 2026(반기) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 영업CF | -37억 | -63억 | -114억 | -163억 | 23억 | -67억 | -78억 | -44억 | -49억 | -61억 | -82억 | -70억 | -14억 | -52억 |
| 투자CF | -40억 | 13억 | -147억 | -107억 | 147억 | 151억 | 142억 | 152억 | -10억 | -71억 | -72억 | -34억 | 81억 | -29억 |
| 재무CF | -3억 | -6억 | -8억 | -16억 | -66억 | -63억 | -66억 | -110억 | 135억 | 191억 | 189억 | 186억 | -2억 | 41억 |
| 지표 | 2023(1분기) | 2023(반기) | 2023(3분기) | 2023(사업) | 2024(1분기) | 2024(반기) | 2024(3분기) | 2024(사업) | 2025(1분기) | 2025(반기) | 2025(3분기) | 2025(사업) | 2026(1분기) | 2026(반기) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 부채비율 | 100.91% | 140.90% | 236.98% | 340.83% | 378.10% | 1616.13% | - | 150.98% | 46.81% | 69.17% | 54.69% | 62.33% | 85.66% | 77.69% |
| 자기자본비율 | 49.77% | 41.51% | 29.68% | 22.68% | 20.92% | 5.83% | - | 39.84% | 68.12% | 59.11% | 64.65% | 61.6% | 53.86% | 56.28% |
| 단기차입금 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 39억 | 37억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 3억 |
| 장기차입금 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 42억 | 29억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 | 0억 |
| 금융비용 | 38억 | 25억 | 34억 | 49억 | 20억 | 85억 | 85억 | 87억 | 1억 | 4억 | 8억 | 12억 | 4억 | 8억 |
| PPE(유형자산) | 29억 | 24억 | 22억 | 31억 | 26억 | 22억 | 18억 | 25억 | 23억 | 18억 | 27억 | 31억 | 28억 | 29억 |
| 지표 | 2023(1분기) | 2023(반기) | 2023(3분기) | 2023(사업) | 2024(1분기) | 2024(반기) | 2024(3분기) | 2024(사업) | 2025(1분기) | 2025(반기) | 2025(3분기) | 2025(사업) | 2026(1분기) | 2026(반기) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 영업이익률 | -267.364% | -363.024% | -407.071% | -160.202% | -252.575% | -149.821% | -136.687% | -60.471% | -612.021% | -232.85% | -173.4% | -69.273% | -215.958% | -158.627% |
| 순이익률 | -470.541% | -545.743% | -575.095% | -231.612% | -154.654% | -167.394% | -147.756% | -57.666% | -616.247% | -234.512% | -62.851% | -17.137% | -231.707% | -166.883% |
| ROA | -17.031% | -36.565% | -60.179% | -73.984% | -13.479% | -56.681% | -83.934% | -56.026% | -22.283% | -28.215% | -11.176% | -7.049% | -13.982% | -23.085% |
| ROE | -34.216% | -88.087% | -202.79% | -326.147% | -64.445% | -972.71% | 867.199% | -140.615% | -32.714% | -47.731% | -17.288% | -11.442% | -25.96% | -41.02% |
| EBITDA율 | -267.364% | -363.024% | -407.071% | -160.202% | -252.575% | -149.821% | -136.687% | -60.471% | -612.021% | -232.85% | -173.4% | -69.273% | -215.958% | -158.627% |
| 지표 | 2023(1분기) | 2023(반기) | 2023(3분기) | 2023(사업) | 2024(1분기) | 2024(반기) | 2024(3분기) | 2024(사업) | 2025(1분기) | 2025(반기) | 2025(3분기) | 2025(사업) | 2026(1분기) | 2026(반기) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액증가율 | - | 60.31% | 37.6% | 178.71% | -81.13% | 162.68% | 52.75% | 97.1% | -95.07% | 294.7% | 72.53% | 155.43% | -86.51% | 137.28% |
| 영업이익증가율 | - | -117.67% | -54.3% | -9.69% | 70.25% | -55.82% | -39.36% | 12.8% | 50.1% | -50.17% | -28.48% | -2.04% | 57.95% | -74.29% |
| 순이익증가율 | - | -85.93% | -45% | -12.25% | 87.4% | -184.32% | -34.83% | 23.08% | 47.31% | -50.2% | 53.76% | 30.36% | -82.36% | -70.9% |
| 총자산증가율 | - | -13.4% | -11.89% | -8.7% | -30.85% | -32.39% | -8.95% | 15.24% | 32.48% | 18.63% | 16.74% | 10.42% | -8.07% | 3.51% |
| 지표 | 2023(1분기) | 2023(반기) | 2023(3분기) | 2023(사업) | 2024(1분기) | 2024(반기) | 2024(3분기) | 2024(사업) | 2025(1분기) | 2025(반기) | 2025(3분기) | 2025(사업) | 2026(1분기) | 2026(반기) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 총자산회전율 | 0.04회 | 0.07회 | 0.1회 | 0.32회 | 0.09회 | 0.34회 | 0.57회 | 0.97회 | 0.04회 | 0.12회 | 0.18회 | 0.41회 | 0.06회 | 0.14회 |
| 매출채권회전율 | 1.05회 | 3.46회 | 4.1회 | 4.09회 | 3.15회 | 2.99회 | 4.16회 | 4.73회 | 0.96회 | 1.42회 | 2.68회 | 3.39회 | 0.78회 | 1.73회 |
| 재고자산회전율 | ∞회 | ∞회 | ∞회 | ∞회 | ∞회 | ∞회 | ∞회 | ∞회 | ∞회 | ∞회 | ∞회 | ∞회 | ∞회 | ∞회 |
| 매입채무회전율 | 34.96회 | 92.26회 | 126.96회 | 99.99회 | 17.89회 | 45.32회 | 73.52회 | ∞회 | ∞회 | 2.17회 | 3.46회 | 3.08회 | 0.47회 | 1.58회 |
| 지표 | 전전기 | 전기 | 당기 | 증감(당기↔전기) |
|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 57억 | 34억 | 47억 | ▲ 41.0% |
| 영업이익 | -86억 | -78억 | -75억 | ▲ 3.9% |
| 당기순이익 | -96억 | -79억 | -79억 | ▼ 0.4% |
| EBITDA | -86억 | -78억 | -75억 | ▲ 3.9% |
| 지표 | 전전기 | 전기 | 당기 | 증감(당기↔전기) |
|---|---|---|---|---|
| 자산총계 | 169억 | 279억 | 342억 | ▲ 22.7% |
| 부채총계 | 159억 | 114억 | 150억 | ▲ 31.2% |
| 자본총계 | 10억 | 165억 | 193억 | ▲ 16.8% |
| 유동자산 | 97억 | 209억 | 223억 | ▲ 6.5% |
| 유동부채 | 109억 | 108억 | 131억 | ▲ 21.0% |
| 비유동자산 | 72억 | 70억 | 120억 | ▲ 71.1% |
| 비유동부채 | 51억 | 6억 | 18억 | ▲ 226.8% |
| 현금및현금성자산 | 43억 | 77억 | 62억 | ▼ 19.8% |
| 매출채권 | 19억 | 24억 | 27억 | ▲ 15.8% |
| 재고자산 | 0 | 0 | 0 | - |
| 당좌자산 | 97억 | 209억 | 223억 | ▲ 6.5% |
| 매입채무 | 1억 | 15억 | 30억 | ▲ 93.9% |
| PPE(유형자산) | 22억 | 18억 | 29억 | ▲ 60.5% |
| 지표 | 전전기 | 전기 | 당기 | 증감(당기↔전기) |
|---|---|---|---|---|
| 자기자본비율 | 5.8% | 59.1% | 56.3% | ▼ 2.8%p |
| 부채비율 | 1,616.1% | 69.2% | 77.7% | ▲ 8.5%p |
| 차입금의존도 | 47.8% | 0.0% | 0.8% | ▲ 0.8%p |
| 이자보상배율 | -1.01배 | -20.94배 | -9.50배 | ▲ 11.44배 |
| 금융비용율 | 149.0% | 11.1% | 16.7% | ▲ 5.6%p |
| 지표 | 전전기 | 전기 | 당기 | 증감(당기↔전기) |
|---|---|---|---|---|
| 유동비율 | 89.4% | 192.8% | 169.5% | ▼ 23.2%p |
| 당좌비율 | 89.4% | 192.8% | 169.5% | ▼ 23.2%p |
| 현금비율 | 39.3% | 70.7% | 46.9% | ▼ 23.9%p |
| 지표 | 전전기 | 전기 | 당기 | 증감(당기↔전기) |
|---|---|---|---|---|
| 영업이익률 | -149.8% | -232.9% | -158.6% | ▲ 74.2%p |
| 순이익률 | -167.4% | -234.5% | -166.9% | ▲ 67.6%p |
| ROA | -56.7% | -28.2% | -23.1% | ▲ 5.1%p |
| ROE | -972.7% | -47.7% | -41.0% | ▲ 6.7%p |
| EBITDA율 | -149.8% | -232.9% | -158.6% | ▲ 74.2%p |
| 지표 | 전전기 | 전기 | 당기 | 증감(당기↔전기) |
|---|---|---|---|---|
| 매출액증가율 | - | -41.4% | 41.0% | ▲ 82.4%p |
| 영업이익증가율 | - | 8.9% | 3.9% | ▼ 5.0%p |
| 순이익증가율 | - | 17.9% | -0.4% | ▼ 18.3%p |
| 총자산증가율 | - | 64.9% | 22.7% | ▼ 42.2%p |
| 지표 | 전전기 | 전기 | 당기 | 증감(당기↔전기) |
|---|---|---|---|---|
| 총자산회전율 | 0.34회 | 0.12회 | 0.14회 | ▲ 0.02회 |
| 매출채권회전율 | 2.99회 | 1.42회 | 1.73회 | ▲ 0.31회 |
| 매입채무회전율 | 45.32회 | 2.17회 | 1.58회 | ▼ 0.59회 |
| 지표 | 전전기 | 전기 | 당기 | 증감(당기↔전기) |
|---|---|---|---|---|
| 영업CF | -67억 | -61억 | -52억 | ▲ 15.9% |
| 투자CF | 151억 | -71억 | -29억 | ▲ 59.5% |
| 재무CF | -63억 | 191억 | 41억 | ▼ 78.6% |